Hedge Fonds, Banken und Finanzkrisen
Die Bedeutung außerbilanzieller Leverage-Effekte durch Finanzderivate für das Risikomanagement von Finanzinstituten und das systemische Risiko des globalen Finanzsystems
Samenvatting
Marcel V. Lähn analysiert, wie sich der drohende Zusammenbruch eines einzelnen Hedge Fonds zu einer Krise des globalen Finanzsystems entwickeln kann, und zeigt auf, dass von Hedge Fonds permanent eine generelle Gefährdung für die Stabilität des Weltfinanzsystems ausgeht, eine direkte Regulierung der Hedge-Fonds-Industrie aber zugunsten einer indirekten Einflussnahme durch Aufsichts- und Regulierungsmaßnahmen global aktiver Finanzintermediäre und einer Erhöhung von deren Risikoübernahmetransparenz abzulehnen ist.
Specificaties
Inhoudsopgave
Finanzkrisentheorien
Banken, Finanzderivate, Leverage-Effekte und Finanzkrisen
Hedge Fonds
Hedge Fonds, Banken und Finanzkrisen
Empirische Bestandsaufnahme
Wirtschaftspolitische Implikationen

